7月2日,浙江祥邦科技股份有限公司(简称:祥邦科技)深交所创业板IPO终止。因祥邦科技及保荐人撤回发行上市申请,根据《深圳证券交易所股票发行上市审核规则(2024年修订)》第六十二条,深交所决定终止其发行上市审核。
实控人IPO前套现1.95亿元
招股书显示,祥邦科技主要客户包括晶科能源、东方日升、TCL 中环、协鑫集成、通威股份、天合光能、一道新能和新加坡 Maxeon 等全球大型组件厂商。
或受益于光伏行业快速发展的前景,早在2017年整体变更为股份制公司时,祥邦科技就获安徽志道投资有限公司(以下简称“安徽志道”)等公司的入股。2020年10月,安徽志道将其所持有祥邦科技的213.9万股股份转让给上海昌智盛实业有限公司(以下简称“上海昌智盛”),双方根据市场情况协定交易价格为12.47元/股,祥邦科技对应的整体估值为2.67亿元。
此后,祥邦科技先后历经十余次股份转让和五次股权增资,股权交易价格也随之上涨。2022年11月,祥邦科技IPO前最后一轮增资时,股权认购价格为152.04元/股,该公司对应的整体估值为69.98亿元。
不难发现,约两年时间,祥邦科技的整体估值涨幅高达25.21倍。随着估值狂飙,包括实控人在内等老股东频频减持套现。
其中,2021年1月—2022年10月,实控人曹祥来先后三次对外转让祥邦科技的股份,合计181.18万股,合计获得股权转让款1.67亿元。
2022年8—10月,实控人控股的上海昌智盛对外转让祥邦科技18.09万股,对应的股权转让款为2749.92万元。
不难发现,实控人通过直接和间接方式出售祥邦科技股份,总计套现了1.95亿元。
除了实控人外,另有4名老股东亦减持套现。2021年12月—2023年1月,李凡等4名股东合计减持祥邦科技1125.77万股股份,合计套现3.03亿元。其中,上述交易完成后,李凡退出股东名列,不再持有祥邦科技的股份。
本次IPO,祥邦科技拟发行不超过7500万股,募资18亿元。若按募资额除以最高发行股数估算,其发行价为24元/股,以发行后总股本4.89亿股算,对应的发行后整体估值高达117.36亿元。
财务方面,于2020年、2021年、2022年、2023年1-6月,祥邦科技分别实现营收约6.45亿、10.17亿、24.49亿、15.67亿元人民币,同期净利润分别约为6138.16万、8205.23万、1.61亿、4685.13万元。
来源:祥邦科技、财信股民说